MEGLEPETÉST KAPNAK A LEENDŐ NYUGDÍJASOK, NYUGDÍJ ELŐTT ÁLLÓK!

Szponzorált linkek

MEGLEPETÉST KAPNAK A LEENDŐ NYUGDÍJASOK, NYUGDÍJ ELŐTT ÁLLÓK!

Hazánkban több mint egy millió  személy  tagja valamilyen önkéntes nyugdíj pénztárnak, ezért számukra is nagyon fontos az év vége, mert ilyenkor derül ki, hogy milyen eredménnyel zárták az idényt a pénztárak. A rendelkezésre álló adatokat már összesítette a Bankmonitor, és az derült ki a körkép után, hogy a pénztári tagként átlagosan elérhető hozam idén nagyon kedvező, közel 4 százalék volt. Még jobban járhattak 5 éves időtávon a tagok, ugyanis  átlagosan 7,6 százalékos hozamot könyvelhettek el.-írja a bankmonitor.hu

Lássuk a pénztárak teljesítéseit 2016-ban

Nagyjából már most is látható az adatokból az eredmény, az év végéig nem sok változásra kell számítani, az eredmények szerint a pénztárak igen csak  jó éven vannak túl., mert november végéig a pénztárak átlagosan 4 százalék körüli hozamot  hoztak, akkor, amikor már 0,5 százalék alatt van az átlagosan elérhető betéti kamat.  Az MNB adatai alapján a 2016- os év során az infláció átlagosan 0,2 százalékra jött ki, így ténylegesen el tudtunk érni egy 3,8 százalékos reálhozamot.

A Bankmonitor külön is megvizsgálta az  5 legnagyobb önkéntes nyugdíjpénztár teljesítményét, mert náluk van a pénztári tagok nagy  része , közel 780 ezer befizető, és  a legnagyobb vagyont is ők kezelik. Azért kulcsfontosságú a hozamunk szempontjából, hogy milyen portfólióba mennek a befizetéseink, mert  mi magunk választhatjuk ki a befektetések körét az önkéntes pénztárak esetében. A portfóliók abban térnek el egymástól, hogy milyen befektetéseket tartalmaznak, és ez határozza meg a hozam-kockázat paramétereket is:

A klasszikus portfólióval érhető el a  legkisebb kockázat mert jóformán   csak államkötvény tartalmaz. Átlagosan 2,5 százalék körüli hozamot érhettünk el velük 2016-ban , ami nem is olyan rossz eredmény. Az Allianz képében egy kicsit lemaradt a teljesítményben itt a hozam csupán   0,5 volt, ezzel lett a sereghajtó..

A kiegyensúlyozott portfólió jelenti a középutat, mert ezeknél  itt az államkötvények mellett, már megjelenik némi részvénykitettség is. A kiegyensúlyozott portfóliókba teljesíti az emberek túlnyomó része a befizetéseit, ezért is érdekes hogyan alakult a teljesítményük. Az elvárt hozamunk a  részvények miatt itt már  nagyobb a klasszikus portfólióhoz képest, ebben  a legtöbb pénztár 3–4 százalék között hozott. Magasan kiemelkedett az OTP kiegyensúlyozott portfóliója, ugyanis  képes volt 4,5 százalékot elérni.

Sokkal kockázatosabb megoldást képviselnek a nagyobb részvényaránnyal jellemezhető növekedési portfóliók és változatos képet is láthattunk esetükben a hozamokban. Hozta a 3 százalék fölötti hozamot A pénztárak zöme, 6 százalékos hozammal is  büszkélkedhetnek a  legjobban teljesítő pénztárak.

Szponzorált linkek

Általában tipikusan hosszú távú befektetésről van szó, így nem sok mindent árunak el  a rövidtávra visszatekintő teljesítmények, ezért a Bankmonitor megnézte, hogy pénztáraink mire voltak képesek egy hosszabb időtávon.

Elmondható, hogy Kedvező volt a széljárás a pénztáraknak.  A pénztárak elmúlt 5 évét tekintettték át, így tudtak valós következtetéseket levonni  a pénztári teljesítményről. Az látható, hogy a legnagyobb önkéntes nyugdíjpénztárak átlagosan 7,6 százalékos hozamot értek el, míg az elmúlt 5 év során az infláció átlagban 2,2 százalékos volt, így 5 százalék fölött alakult az elért reálhozam.

 

Azt is meg kell jegyezni, hogy erre a teljesítményre kifejezetten kedvező környezetben voltak képesek az önkéntes pénztárak. Ugyanis jelentős emelkedést élt át a kötvénypiac, ami természetesen igen kedvezően hatott, mert kötvénytúlsúlyos a legtöbb portfólió, ráadásul a pénztárak számára nagyon jó hozamlehetőségeket biztosított a részvénypiac is. Az utóbbi időszakban alacsony szintre esett az infláció is az egész világban és hazánkban is , mindezek kedvezően befolyásolták a hozamokat.

Az 5 éves teljesítménynél is összegyűjtötte a Bankmonitor  a legnagyobb pénztárak adatait, és az évesített adatokat tüntette fel:

 

5 százalék fölötti hozamot lehetett elérni a  klasszikus portfóliókkal , az igaz, hogy az Allianz itt is alulteljesített. Átlagosan 7,5 százalékos hozamot kaptak a tagok,  de az MKB-nál a  befektetők  akár 9 százalék fölötti hozamot is elérhettek.

 

A növekedési portfóliók  esetében a csupán  5 éves időtávon nem  sok különbséget lehet látni a kiegyensúlyozott portfóliókhoz képest, itt viszont  akár 10-15 évre is szükség lehet ahhoz, hogy kiderüljön,  mit is tudnak.  Igazán igen vonzónak mondható az átlagosan 8 százalék fölötti teljesítmény,  az Allianz és az Aranykor növekedési portfóliójával pedig már 9,4 százalékos hozamot produkált .

 

Azzal  mindenki tisztában van,  a jövőre nézve semmilyen garanciával nem jár a jelenlegi jó teljesítés. Eddig kifejezetten jó volt a befektetői környezet , ennek köszönhetően  jelentős hátszelet kaptak a pénztárak, ennek is köszönhető a szép teljesítmény,. Az titok, hogy mi lesz a jövőben,  de a szakértők számítanak a kötvénypiacok visszaesésére, ez természetesen  érinteni fogja a pénztárakat is, annak köszönhetően, hogy az államkötvények erősen dominálnak bennük. Emellett előreláthatóan az infláció is magasabb lesz , ezek a tényezők pedig csökkenthetik a reálhozamunkat is.

Forrás : a  cikk a  bankmonitor.hu cikke alapján készült.

Leave a comment

Az email címet nem tesszük közzé. A kötelező mezőket * karakterrel jelöljük.